Il mercato cinese degli yacht: Opportunità e sfide per gli operatori stranieri

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La Cina sembra ben posizionata per diventare un mercato di primo piano per gli yacht, visti i suoi 14.484 km di coste e una classe di milionari che ha superato i 20 milioni di persone. Nonostante questo, però, negli ultimi 3-5 anni le vendite sono state deludenti a causa delle elevate tasse di importazione e dell’incapacità dei produttori di rispondere alle richieste dei clienti cinesi. In questo articolo, forniamo una panoramica generale del mercato cinese degli yacht e trattiamo delle differenze nelle prospettive di business dei principali stakeholder, che vanno dall’ottimismo per il potenziale di crescita del mercato alle preoccupazioni per le limitate prospettive interne. Discutiamo anche del recente ingresso di capitali cinesi nel settore e di come le aziende cinesi stiano producendo per mercati non cinesi. Infine esaminiamo le opportunità per gli investitori stranieri nel mercato cinese delle imbarcazioni, comprese le prospettive per le aziende a piccola e media capitalizzazione, e presentiamo alcuni casi di successo delle aziende italiane.

Mentre il Nord America e l’Europa rimangono in testa come maggiori acquirenti di yacht al mondo, la regione Asia-Pacifico è diventata rapidamente uno dei mercati di yacht in più rapida crescita. Il mercato degli yacht in Asia è salito alle stelle dopo la pandemia, con un aumento degli acquisti e un crescente interesse per la vela, dando vita a quello che gli esperti del settore definiscono un “boom”. Da un lato, paesi come Taiwan e la Cina hanno aumentato la loro quota di mercato con nuove costruzioni da parte di cantieri locali. Anche le vendite di barche in tutta la Regione, e non solo in Cina, sono in aumento.

Nel 2021, i superyacht di oltre 40 metri di proprietà di asiatici rappresenterà il 5,8% della flotta globale di superyacht. Il numero di yacht di proprietà asiatica è aumentato progressivamente, passando da 91 all’inizio del 2016 a 109 all’inizio del 2021.Paesi come Singapore sono tornati ad essere attivi nei mercati della vendita e dell’intermediazione di yacht dopo un periodo di rallentamento durante la pandemia che ha provocato la chiusura delle frontiere internazionali e regionali.

In Cina, l’aumento del tenore di vita ha portato a una crescente domanda di beni di consumo di lusso, anche nel settore della nautica. Secondo il China Transport Association’s Cruise Yacht Branch, il numero totale di yacht in Cina aumenterà da 38.100 a 163.510 tra il 2020 e il 2025.

Il mercato cinese degli yacht: una panoramica

Poche regioni geografiche offrono al settore dei superyacht tanto spazio di espansione quanto il mercato cinese. La Cina dispone di un vasto e crescente bacino di potenziali acquirenti di superyacht, sebbene il Paese sia ancora nelle prime fasi di crescita della nautica da diporto in termini di infrastrutture interne e di proprietà. Potrebbe comunque essere il momento giusto per far fiorire questo mercato ad alto potenziale, grazie a fattori come l’aumento del potere d’acquisto pro capite del Paese e quello della sua popolazione ultra-high-net-worth (UHNW).

Il 2021 wealth report ha rivelato i 10 Paesi con il maggior incremento della popolazione UHNW nel 2020 – i cosiddetti “top 10 riders” – con la Cina in testa al gruppo con una crescita del 16%. La ricerca ha evidenziato che, nonostante la guerra commerciale e la pandemia, la Cina è riuscita ad aggiungere 259 miliardari alla sua lista, superando altre nazioni come Stati Uniti, India e Germania.

Con un gran numero di potenziali consumatori, il mercato cinese, relativamente nuovo, è ancora più interessante per le aziende straniere. Negli ultimi decenni sono sorti in tutto il Paese nuovi produttori di yacht, agenti di vendita di marchi, clienti di yacht, club privati e fiere. Nel frattempo, la produzione di imbarcazioni in Cina continua a crescere costantemente, passando da 29.100 unità prodotte nel 2011 a 48.300 unità nel 2015. L’industria cinese degli raggiungerà i 15,1 miliardi di dollari nel 2027, rappresentando il 17,8% del mercato mondiale e crescendo a un tasso CAGR del 3,9% tra il 2020 e il 2027.

Regolamenti meno severi che dimostrano l’impegno del governo ne

Ultimamente sono state varate molte iniziative governative legate all’industria della nautica da diporto e alle attività marittime in generale, e la Cina sta assistendo a una tendenza all’allentamento delle normative. All’inizio di questo decennio, due organismi di regolamentazione – il Ministero dei Trasporti e l’Amministrazione per la Sicurezza Marittima (MSA) – hanno annunciato nuovi criteri e standard meno stringenti per la registrazione degli yacht e per le procedure di ingresso/uscita degli yacht all’estero.

Negli ultimi anni sono state abolite alcune limitazioni alla proprietà delle imbarcazioni ed è stata adottata una chiara legislazione sul traffico marittimo. L’aumento della fascia di navigabilità, lo snellimento dei processi di esame/approvazione e l’inclusione delle registrazioni di imbarcazioni non residenti sono le tre più recenti modifiche importanti alle norme. Questi sviluppi chiave dimostrano l’impegno del governo per favorire la crescita del settore.

Inoltre, poiché i ricchi proprietari di yacht cinesi spendono circa il 10% del valore dello yacht per la manutenzione, gran parte di questa ricchezza viene reinvestita nell’economia locale. Questo non solo rappresenta una grande spinta per il PIL regionale, ma è anche in linea con la volontà del governo di spostare l’economia dalla produzione al consumo. Ciò ha probabilmente spinto i funzionari cinesi ad alleggerire il macchinoso processo di registrazione per importare uno yacht nel Paese, nonché i requisiti per viaggiare tra le province. Gli yacht registrati a Hong Kong e Macao, ad esempio, sono stati autorizzati a navigare nel Delta del Fiume delle Perle a partire dal 2018. Il primo programma di navigazione transfrontaliera ha anche aumentato gli ordini di imbarcazioni nella Cina continentale del 30%.

Di conseguenza, l’Ufficio del Consiglio di Stato ha emanato la Guidance on Tourism Industry Acceleration and drafted a National Tourism and Entertainment Outline (2013-2020) in cui sono state adottate misure per migliorare le infrastrutture dei porti turistici e dei terminal per le crociere, nonché per incoraggiare la crescita dei prodotti turistici.

Mercato degli yacht più prospero in alcune regioni rispetto ad altre: Il caso della zona di libero scambio di Hainan

Il business degli yacht nella provincia di Hainan è fiorito nel 2021 – l’Associazione degli yacht di Sanya ha riportato che Sanya, seconda città della Provincia di Hainan, isola tropicale cinese e destinazione principale per il turismo di lusso, ha ospitato quasi 160.000 viaggi in yacht, con un aumento del 47% rispetto al 2020. Inoltre, alla fine del 2021, il numero di nuovi yacht registrati ha raggiunto le 323 unità, con un’impennata del 202% rispetto all’anno precedente.

Questo aumento è in parte dovuto al Overall Plan for the Construction of Hainan Free Trade Port (il “Masterplan”) pubblicato nel giugno 2020, che prevede che entro il 2025 non ci saranno tariffe sulle importazioni di navi nell’isola per il trasporto, il turismo e altri scopi. Le tariffe d’importazione, l’imposta sul valore aggiunto e l’imposta sui consumi saranno abolite per gli esportatori stranieri, il che ridurrà di fatto i prezzi dei prodotti fabbricati all’estero.

Storie di successo: Imprese italiane di yacht in Cina

Con 407 progetti e super-yacht per un totale di 14.994 metri in fase di sviluppo nel 2021, l’Italia continua a essere in cima alla classifica dei progetti e dei super-yacht in fase di sviluppo. L’ annual report pubblicato dalla testata nautica ShowBoat International segnala che Azimut-Benetti, Sanlorenzo e Ferretti Group occupano rispettivamente il primo, il secondo e il terzo posto.

 

Nonostante abbia otto marchi famosi, sei cantieri navali e oltre 170 anni di storia, il Gruppo Ferretti è oggi l’unico player nel suo settore a fornire una gamma completa di yacht di dimensioni comprese tra 8 e 95 metri, ed è molto attivo nel mercato cinese degli yacht. Dopo il default del 2009, l’azienda è stata acquistata nel 2012 da SHIG-Weichai Group, un grande produttore cinese di macchinari che attualmente controlla il 75% del cantiere navale italiano.

Dopo l’acquisizione, l’azienda si è concentrata sulla crescita in nuovi mercati. Nel primo trimestre del 2020 ha avuto un’ottima performance nella regione Asia-Pacifico, vendendo circa 73 milioni di dollari e negoziando due nuovi contratti di concessione per la distribuzione dei suoi yacht in Malesia, Cambogia e Laos. Il cantiere italiano ha ora uffici a Hong Kong e Shanghai, oltre a una struttura post-vendita completamente attrezzata, per soddisfare le esigenze dei suoi clienti nella regione. Ha inoltre siglato un accordo Memorandum of Understanding con il Sanya Central Business District (SCBD) per collaborare con il governo allo sviluppo dell’industria locale e del mercato cinese degli yacht in generale.

Oltre alle aziende più grandi e consolidate, le opportunità ci sono per tutti. Secondo Giovanni Lovisetti, Senior Associate presso l’International Business Advisory di Dezan Shira & Associates’ Milan Liaison office, “mentre le grandi aziende possono approcciare i mercati asiatici da sole – come Fincantieri, che ha già stabilito una presenza a Hainan – molte aziende più piccole stanno solo aspettando lo stimolo giusto per fare il primo passo verso l’Asia”. Questo potrebbe essere il momento giusto per loro.

Ostacoli allo sviluppo del mercato cinese degli yacht

Le elevate tasse di importazione sulle imbarcazioni straniere sono uno dei principali ostacoli allo sviluppo del settore degli yacht in Cina. Il Paese applica una tassa del 43,65% sulle imbarcazioni, anche se recentemente è stata ridotta al 38,1% per gli yacht a motore e al 35,6% per gli yacht a vela di lunghezza superiore agli 8 metri. Inoltre, dall’inizio del programma governativo di Anti-Corruption Campaign nel 2012, i potenziali clienti sono stati riluttanti a ostentare la propria ricchezza, preferendo mantenere un basso profilo ed evitare di attrarre l’attenzione pubblica.

Un’altra barriera considerevole che impedisce ai cinesi ad alto reddito di acquistare imbarcazioni private nella Cina continentale è la mancanza di porti turistici ben attrezzati, cantieri per la riparazione navale, fornitori di pezzi di ricambio e di tutte le altre infrastrutture necessarie (e costose) per la manutenzione e l’ormeggio degli yacht.

Infine, nel 2015, la Cina ha rafforzato le norme per gli yacht che viaggiano nelle sue acque nazionali, limitando il numero di passeggeri a bordo a un massimo di 12 persone – il che ha reso impossibile organizzare grandi feste e raduni a bordo, dato che l’equipaggio conta da solo sei membri. Inoltre, il litorale meridionale della Cina è una zona marina particolarmente difficile a causa dei continui conflitti territoriali con gli Stati vicini.

Di conseguenza, molti dei più prestigiosi costruttori navali del mondo, come Sunseeker e Ferretti Group, hanno chiuso i loro showroom in Cina continentale o hanno eliminato il Paese dai loro mercati di riferimento, nonostante la proprietà cinese. Ciononostante, queste aziende continuano a vendere imbarcazioni a clienti cinesi per la consegna al di fuori della Cina continentale.

Comprendere il mercato cinese e il suo contesto culturale

Le imbarcazioni hanno quattro scopi: la navigazione, lo sport, il tempo libero e l’intrattenimento. Per gli acquirenti cinesi facoltosi, quest’ultima sarebbe l’opzione più comune. Dato che la popolazione cinese ad alto reddito è poco interessata a prendere il sole, lo scopo principale di queste imbarcazioni di lusso nel contesto contemporaneo sarebbe quello di servire come area per ospitare riunioni, feste e altri eventi legati agli affari.

Secondo le ricerche di mercato, i cinesi ad alto reddito amano il golf, il nuoto, le terme e lo yoga come attività per il tempo libero, in quanto sono ben noti nella cultura cinese per i loro benefici per la salute e sono quindi attraenti. Lo yachting, invece, non offre benefici fisici paragonabili, secondo la tradizione cinese. Queste premesse culturali sono fondamentali quando si considera il divario tra i clienti target e la cultura del settore.

Tutto sommato, non è impossibile che i clienti cinesi cambino prospettiva, poiché le abitudini e i gusti di acquisto del Paese stanno cambiando rapidamente a causa della continua ascesa degli HNWI. Ciò significa che i gusti sono soggetti a cambiamenti e possono essere modellati se un’industria li persegue in modo aggressivo. In realtà, la mancanza di familiarità e consapevolezza del marchio offre opportunità di brand first-mover.

Il futuro dell’industria nautica cinese

In definitiva, tra le misure di repressione finanziaria e la creazione di zone come la Hainan FTZ, qual è lo spazio giusto per lo sviluppo del mercato degli yacht?Il giro di vite finanziario della Cina è proseguito per tutto il 2021: Pechino ha colpito l’istruzione a scopo di lucro, ha bloccato le IPO di Ant Financial e Didi, ha messo sotto controllo il settore dell’intrattenimento e dei giochi e ha sfruttato i giganti digitali locali. Di conseguenza, nell’era della “prosperità comune”, vale la pena considerare se il mercato cinese degli yacht possa davvero decollare e crescere.

Tuttavia, il desiderio del governo centrale di rilanciare i consumi e incoraggiare il turismo (compreso il turismo nautico) crea un potenziale senza precedenti per il settore nautico nei prossimi anni, almeno per le imbarcazioni di piccole e medie dimensioni. La formazione della zona di libero scambio di Hainan e lo sviluppo di un nuovo porto hanno il potenziale per trasformare l’isola in un centro della cultura nautica cinese. Il numero di imbarcazioni registrate a Sanya è passato da 10 a 500 solo nell’ultimo decennio e i servizi di noleggio di yacht sono cresciuti di popolarità in Cina, rafforzando la cultura dello yacht sia nella classe media che in quella ad alto reddito.

Rispondere a esigenze specifiche

Con la cultura nautica cinese ancora agli inizi, i costruttori di yacht dovrebbero concentrarsi per soddisfare le aspettative della clientela cinese, dall’enfatizzazione del design delle sale di intrattenimento alla facilitazione del noleggio di superyacht a breve termine. La scarsità di specialisti e di progettisti cinesi qualificati, d’altra parte, sta soffocando la crescita del settore nautico cinese. Le aziende cantieristiche straniere dovrebbero adattare la loro offerta alle richieste e alle preferenze degli acquirenti cinesi, tenendo conto dello stile di vita e delle preferenze culturali.

Ad esempio, gli armatori cinesi raramente trascorrono la notte a bordo e preferiscono imbarcazioni dotate di servizi ricreativi e di svago come le sale KTV (karaoke). La soddisfazione di queste esigenze, specifiche della clientela cinese, è una parte essenziale della sfida alle differenze culturali e della conquista di un posto in un mercato così promettente.

China Briefing è prodotta da Dezan Shira & Associates. Con uffici in Cina, Hong Kong, Vietnam, India, Indonesia, Singapore, Germania, Italia, Stati Uniti e Russia, Dezan Shira supporta gli investitori stranieri in Asia da tre decenni.

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